Como funciona o financiamento descentralizado?

DeFi, também conhecido como finanças descentralizadas, é um dos setores de crescimento mais rápido dentro da indústria de blockchain. Por um lado, as criptomoedas estão nos dando uma alternativa ao uso de dinheiro apoiado pelo governo. Por outro lado, as finanças descentralizadas estão criando novos instrumentos financeiros que não precisam de instituições centralizadas. Mas como funciona o financiamento descentralizado? Vamos descobrir agora!

Embora em comparação com a economia global, todo o espectro de DeFi ainda seja pequeno, ainda estamos vendo um rápido crescimento em 2020. Em janeiro de 2019, o valor de $ 278,75 milhões estava bloqueado na economia de DeFi. No entanto, em janeiro de 2020, esse valor aumentou para US $ 676,24 milhões. Mais ainda, atingiu US $ 1 bilhão em junho de 2020 e continuou a crescer em julho, chegando a US $ 3,95 bilhões. Agora, em outubro, está atingindo US $ 11,2 bilhões, o que é uma grande quantidade de valor.

Este crescimento está mostrando como o DeFi vai se tornar massivo e, embora ainda seja um setor pequeno, muitas empresas estão muito interessadas nele. Mas, ainda assim, muitos não estão muito familiarizados com o que é DeFi ou como as finanças descentralizadas funcionam.

Então, vou explicar como as finanças descentralizadas podem funcionar em nossa economia centralizada e o que você deve esperar dela. Iniciantes podem usar este guia para entender mais sobre o ecossistema financeiro descentralizado.

Inscreva-se agora:Introdução ao Curso DeFi

Como funciona o financiamento descentralizado?

Antes de explicar o processo de como as finanças descentralizadas podem funcionar, vamos verificar alguns recursos importantes dessa tecnologia. Na realidade, as finanças descentralizadas usam blockchains públicos em vez de privados ou federados.

Então, mais ou menos, esses aplicativos replicam os recursos ou o processo de trabalho de blockchains públicos.

Basicamente, no blockchain DeFi, você verá um sistema de contabilidade que manterá o controle sobre todos os diferentes tipos de trocas de dados que acontecem na rede. Na verdade, essas trocas de dados são “transações” na rede blockchain. Depois de verificados, eles são adicionados ao razão e chamados de bloco.

Os aplicativos DeFi usam um tipo diferente de rede distribuída para garantir que todas as transações dentro do sistema estejam no ponto e apenas dentro dos pares. Além disso, uma vez que a rede verifica um blockchain e adiciona-o ao livro-razão, nenhum outro par pode alterar ou excluir isso.

O Processo de Trabalho

O blockchain DeFi garante que o processo seja protegido usando “chaves”. Nesta tecnologia, ao usar um conjunto de chaves criptografadas, você obterá uma identificação única à qual ninguém pode obter acesso. Normalmente, este par de chaves inclui uma chave pública e privada.

Na realidade, este processo de usar pares de chaves para criptografar informações é chamado de “criptografia assimétrica” ​​e é amplamente popular no espaço do blockchain.

Basicamente, aqui, outros pares podem ver ou usar sua chave pública para encontrar você no sistema. Por outro lado, usando sua chave privada, você pode autorizar suas transações ou qualquer tipo de ação. Então, você precisará de uma chave privada para realizar certas ações na rede de blockchain DeFi.

Embora, alguns aplicativos financeiros descentralizados funcionem de forma diferente, onde você pode executar ações com protocolos KYC.

Como há criptomoedas envolvidas, sua chave pública provavelmente funcionará como sua carteira digital. Assim, usando sua chave privada, você pode comprar, vender ou até mesmo enviar criptomoedas. É por isso que você realmente precisa mantê-lo seguro.

Então, para enviar uma transação, você terá que autorizá-la com sua chave privada. Depois de fazer isso, o sistema criará um bloco representando a transação e notificará o sistema para que outros verifiquem. Depois disso, quando outros verificarem que é uma solicitação válida, ele executará sua solicitação de transação e adicionará o bloco ao razão.

Além disso, todo o bloqueio recebe um id único e um prazo que evita qualquer tipo de atividade maliciosa.

No DeFi, você obterá endereços pseudo-anônimos. Então, basicamente, ninguém pode ver seu nome, mas eles podem ver seu endereço, que conterá letras e números aleatórios.

Leia também: Tecnologia Financeira Descentralizada – Um Guia Abrangente

Quão seguro é o financiamento descentralizado?

Bem, os aplicativos DeFi não são completamente seguros. Na realidade, nenhum sistema pode oferecer 100% de segurança. No entanto, DeFi garante que oferece um sistema de segurança muito mais avançado em comparação com os sistemas monetários tradicionais.

Na realidade, hackear esses aplicativos é altamente difícil e complicado. À medida que o sistema é distribuído, os cibercriminosos precisam invadir todos os dispositivos usando o aplicativo. Isso consome muitos recursos e, no final, não vale o esforço.

Mas há riscos se um aplicativo DeFi for lançado com um bug ou lacuna subjacente. Apenas para este tipo de risco, muitos não têm certeza se é uma boa ideia usar o DeFi em vez do CeFi.

De qualquer forma, assim como qualquer tecnologia, o DeFi apenas começou sua jornada e ainda tem um longo caminho pela frente. Mas se compararmos DeFi vs. CeFi, DeFi certamente levará a vitória mesmo com todas as falhas.

infográfico como as finanças descentralizadas funcionam

Elementos-chave do ecossistema DeFi e como eles funcionam

Vamos examinar os principais elementos do DeFi para aprender como cada um deles funciona em conjunto para formar o ecossistema. Na realidade, cada elemento vem com sua parcela de propriedades. Então, é necessário entender como essas funções.

Basicamente, você verá cinco elementos –

  • Padrões de razão aberta
  • Stablecoins
  • Contratos Inteligentes
  • Mercados e bolsas
  • Plataformas de gestão de ativos e seguros

Padrões de razão aberta

A maioria das empresas financeiras descentralizadas usa padrões de livro-razão aberto ao desenvolver um novo tipo de aplicativo DeFi. Isso garante que esses aplicativos tenham interoperabilidade. Portanto, sem usar padrões comuns, os aplicativos descentralizados não serão compatíveis entre si.

Outro grande fato é que, sem padrões de código aberto, as empresas não podem usar padrões comuns também. No entanto, como a maior parte do aplicativo é construído sobre Ethereum, é evidente que esses aplicativos terão padrões semelhantes.

Além disso, esses padrões ajudam as plataformas de empréstimo a oferecer mais flexibilidade quando se trata de ativos digitais.

Além disso, o uso de blockchains públicos vem com seu próprio conjunto de benefícios, como –

  • Rede sem permissão
  • Interoperabilidade
  • Transparência
  • Imutabilidade
  • Transações mais rápidas

Contratos Inteligentes

Os contratos inteligentes são uma parte crucial do ecossistema DeFi. Na realidade, os contratos inteligentes ajudam a automatizar o processo de finanças descentralizadas. Contratos inteligentes podem automatizar qualquer coisa, desde tomar emprestado e emprestar até sinistros de seguro.

Quase todos os aplicativos DeFi usam contratos inteligentes para facilitar seus recursos. Mais ainda, a melhor parte é que os contratos inteligentes não precisam de nenhum intermediário, portanto, não há taxas de intermediário. Usar contratos inteligentes é mais fácil, rápido e seguro em comparação com os contratos tradicionais.

Mas também há riscos no DeFi quando eles usam contratos inteligentes para facilitar as ações.

Se você está se perguntando sobre os principais riscos no DeFi e como gerenciá-los, consulte nosso guia sobre Riscos no DeFi.

Stablecoins

Outro elemento central do DeFi são os stablecoins. As empresas financeiras descentralizadas estão tentando aumentar o uso de stablecoins em vez de criptomoedas. Normalmente, os criptos típicos são bastante voláteis e usá-los no DeFi pode desequilibrar a natureza do sistema financeiro.

De qualquer forma, stablecoins são, na verdade, indexados a moedas ou ativos do mundo real. Na realidade, esse processo o torna mais estável em comparação com os cryptos típicos. Em qualquer caso, eles são projetados para permanecer estáveis, mesmo que os preços dos criptomoedas continuem mudando.

Praticamente, existem quatro tipos de stablecoins. Esses são –

  • Fiat garantido
  • Crypto-Collateralized
  • Garantido por commodities
  • Sem garantia
Fiat garantido

Estes são atrelados principalmente a moeda fiduciária, como o dólar americano. Na realidade, eles são mais populares no espaço DeFi em comparação com outras stablecoins. Além disso, estes são principalmente atrelados a uma proporção de 1: 1 para moeda fiduciária para torná-la mais estável e menos volátil.

Portanto, você precisará aplicar regulamentos melhores para torná-lo mais popular do que a moeda fiduciária. A questão é que o fiat currecny os apóia, de modo que sejam um tanto centralizados. Portanto, a principal característica do DeFi colide diretamente com este elemento.

Crypto-Collateralized

Essas stablecoins são indexadas a uma criptomoeda. No entanto, você pode pensar que isso aumentará a volatilidade em vez de diminuí-la. Mas essas stablecoins não são atreladas a uma ração 1: 1 como stablecoins fiat-collateralized.

Para reduzir a natureza volátil, eles costumam ter garantias excessivas. Assim, quando os preços mudam, o stablecoin pode absorver as flutuações. Além disso, esses stablecoins são mais descentralizados, pois são apoiados por criptomoedas. Portanto, a confiança, a transparência e a segurança também permanecem aqui.

Garantido por commodities

Commodity-collaterised é um tipo de stablecoin que é lastreado por commodities como ouro ou prata. Acho que a mercadoria mais comum é o ouro. Mas você pode encontrar stablecoins lastreados em imóveis, petróleo ou até mesmo outros metais preciosos.

Portanto, os proprietários dessas stablecoins terão, na verdade, um ativo tangível com existência no mundo real. Isso é algo que outras criptomoedas não podem oferecer. As pessoas tendem a se agarrar a essas moedas, pois, com o tempo, elas podem aumentar o incentivo para elas.

Sem garantia

Nenhum ativo faz backup dessas moedas. Na realidade, pode parecer um pouco contraditório aos princípios do stablecoins; no entanto, funciona. Assim como o dólar americano, se as pessoas acreditarem em seu valor, ele ainda pode manter sua estabilidade. No entanto, a autoridade centralizada os governa para manter a oferta e a demanda equilibradas para garantir um valor estável.

Quer saber mais sobre stablecoins? Confira nosso guia completo sobre stablecoins para saber mais sobre ele.

Mercados e bolsas

Trocas descentralizadas e mercados abertos também fazem parte do ecossistema DeFi. Na realidade, as trocas descentralizadas garantem que os usuários possam negociar ativos digitais sem revelar sua identidade completa. Mais ainda, essas trocas podem economizar tempo, reduzir taxas e impor segurança.

Os mercados ajudam os usuários a trocar ativos ou produtos diretamente, sem problemas. Isso realmente oferece um tipo diferente de visão nos mercados online, já que você não precisa depender de terceiros para oferecer sua plataforma para isso.

Além disso, alguns mercados também oferecem trabalhos autônomos que podem render a você pelo seu serviço.

Plataformas de gestão de ativos e seguros

O ecossistema DeFi inclui gerenciamento de ativos, que também abrange o gerenciamento de investimentos. Usando essas plataformas, os usuários podem gerenciar seus ativos e também obter oportunidades de investimento. Basicamente, essas carteiras ajudam a interagir com aplicativos de negociação para transferência, compra e venda de ativos digitais.

As empresas financeiras descentralizadas também oferecem plataformas de seguros para a melhoria dos usuários. Na realidade, o setor de seguros precisa de uma mudança devido à abundância de papelada e reivindicações falsas.

Por outro lado, os sinistros de seguro ocupam muito tempo e causam muitos aborrecimentos ao longo do caminho. Mas as plataformas de gestão de seguros podem agilizar o processo por meio de contratos inteligentes e usar auditores para verificar a autenticidade de um sinistro.

As finanças descentralizadas podem funcionar sem criptomoeda?

É bastante óbvio que, sem criptomoedas, o ecossistema financeiro descentralizado não pode funcionar. Como é um novo tipo de sistema monetário, ele precisa ter ativos digitais e criptomoedas para funcionar totalmente. No entanto, embora a maioria dos exemplos de finanças descentralizadas usem algum tipo de token ou ativo nativo, não é obrigatório para todos os aplicativos DeFi usá-lo.

Na realidade, muitos aplicativos DeFi não precisam de criptografia. Por exemplo, ferramentas de desenvolvimento de infraestrutura, como Truffle ou Ganache, oferecem um conjunto de ferramentas. Você pode usar essas ferramentas para desenvolver soluções, mas não precisa de criptomoedas para usar as ferramentas.

Na realidade, o ecossistema é vasto e, embora o ecossistema dependa de criptomoedas, nem todos os elementos dependem delas.

Mais ainda, a indústria de ativos digitais varia muito com base no tipo de aplicativo que é.

Criptomoedas podem falhar

Bem, as criptomoedas têm seus próprios problemas – são voláteis e imprevisíveis. Portanto, basear um novo sistema monetário em um ativo volátil não seria uma decisão inteligente.

Outra coisa importante a se notar é a popularidade crescente de stablecoins. Stablecoins também são criptomoedas, mas são indexadas ao dinheiro fiduciário do mundo real. Portanto, eles podem substituir toda a natureza volátil das criptomoedas.

Para torná-lo perfeito, outro tipo de sistema financeiro está rapidamente ganhando destaque – a Moeda Digital do Banco Central (CBDC).

Aqui, o sistema usa tecnologia blockchain, mas não é totalmente descentralizado. Mais ainda, também apresenta uma versão digital da moeda fiduciária que usamos. Assim, o controle sobre o dinheiro digital vai prevalecer, mas vai garantir que o ativo não se torne volátil.

Portanto, é mais como uma versão híbrida de tecnologia de finanças descentralizada. No futuro, o DeFi pode dar um passo para se tornar esse tipo de estrutura se quiser substituir o sistema monetário tradicional. No entanto, se DeFi conseguir se livrar de suas falhas, ele pode realmente manter sua natureza descentralizada.

Como funcionam os aplicativos financeiros descentralizados?

Quase todos os aplicativos financeiros descentralizados aproveitam o Ethereum para obter os recursos da tecnologia blockchain. Na realidade, Ethereum oferece quase-Turing Ethereum Virtual Machine (EVM), que é praticamente a única razão para o surgimento de aplicativos DeFi. Basicamente, uma máquina de Turing pode replicar, estimular e executar qualquer tipo de algoritmo.

Mais ainda, EVM também é a espinha dorsal dos contratos inteligentes, que é um componente obrigatório do DeFi. Você pode programar qualquer contrato inteligente ou código financeiro descentralizado para EVM e usar a rede Ethereum para executá-lo.

No entanto, todos os aplicativos DeFi não precisam necessariamente de uma rede blockchain para funcionar. Na verdade, existem aplicativos que são executados em uma rede P2P especial, em vez de no topo do blockchain.

Os aplicativos DeFi são parte de um software que se comunica com o blockchain que gerencia todos os estados dos usuários na rede. Além disso, a interface desses aplicativos é mais semelhante a aplicativos móveis ou web tradicionais.

As finanças descentralizadas podem funcionar usando contratos inteligentes, que representam a lógica central por trás dos aplicativos. Mais ainda, os contratos inteligentes ajudam a executar ações e gerencia o estado do blockchain.

O front-end desses aplicativos é a interface do usuário e o back-end contém a lógica de negócios. De qualquer forma, a lógica de negócios usa um ou mais contratos inteligentes para interagir com a rede blockchain. Você pode hospedar o front-end em uma rede de armazenamento descentralizada, como IPFS ou Swarm.

Mas aqui, no front-end, você receberá uma carteira que o ajudará a se comunicar com o blockchain. Normalmente, esta carteira irá gerenciar seu endereço de blockchain e chaves criptográficas. Vamos pegar o MetaMask como um exemplo de aplicativo financeiro descentralizado.

Você pode usá-lo como uma extensão do navegador ou um aplicativo móvel que permitirá que você interaja com o blockchain e gerencie seus ativos.

Resumindo o Processo

Aqui está um resumo de como os aplicativos financeiros descentralizados funcionam:

  • A interface de usuário de um aplicativo DeFi e algoritmos de front-end podem ser escritos em qualquer linguagem de programação para fazer chamadas para back-end.
  • O código de back-end usará uma rede ponto a ponto descentralizada como Ethereum e usará contratos inteligentes para manter registros de todas as operações de blockchain.
  • Esses aplicativos são em sua maioria de código aberto, portanto, você pode acessar livremente o código e construir sobre ele. Portanto, ninguém pode tecnicamente ser proprietário dos aplicativos, e é por isso que os aplicativos DeFi são chamados de Money Legos.
  • Os usuários de um aplicativo DeFi precisam se governar, pois não há autoridade central.

Leia também: 30+ melhores aplicativos financeiros descentralizados

Pensamentos Finais

As finanças descentralizadas são verdadeiramente uma abordagem única do nosso sistema monetário típico e podem certamente fazer muitas diferenças. Na realidade, o ecossistema é vasto e ainda está crescendo rapidamente. Então, é apenas uma questão de tempo que essa tecnologia se torne amplamente aceita em todo o mundo.

Agora que você sabe como as finanças descentralizadas podem funcionar com este guia, você pode experimentar esses aplicativos por conta própria. No entanto, se você estiver mais interessado em desenvolver esses aplicativos, recomendo que você verifique nosso curso de finanças descentralizadas.

Os alunos podem obter acesso a uma grande quantidade de informações neste guia, e ele se aprofundará em como as finanças descentralizadas funcionam. Então, não perca mais tempo e dê o primeiro passo em direção à sua jornada de blockchain agora!

* Isenção de responsabilidade: o artigo não deve ser considerado e não tem a intenção de fornecer qualquer conselho de investimento. As reivindicações feitas neste artigo não constituem aconselhamento de investimento e não devem ser consideradas como tal. Faça sua própria pesquisa e certifique-se de ler nosso Aviso de isenção completo.